BİST100’de jeopolitik baskıyla satış eğilimi sürüyor

Alnus Yatırım'ın değerlendirmesinde şu ifadeler yer aldı:

''BİST100 endeksi, geçtiğimiz haftanın son işlem gününe; ABD ve İsrail cephesinden gelen olumsuz açıklamaların Orta Doğu’da savaş risklerini yeniden artırmasının etkisiyle 118,23 puanlık sert düşüşle başladı. Gün içerisinde 14.265,67 puan seviyesini test eden endekste, seans sonuna doğru bir miktar toparlanma ortaya çıksa da; yüzde 1,89 oranındaki düşüşle, 14.367,60 seviyesinden günü noktaladık. Endeksin işlem hacmi ise; önceki gün gerçekleşen 160,8 milyar TL’lik tutardan 169,1 milyar TL civarına yükseldi. Puan bazında endekse en fazla negatif etki eden şirket hisseleri; 21,23 puan ile BIMAS, 16,89 puan ile AKBNK ve 16,59 puan ile ASTOR oldu.

Cuma günü, yurt içi ekonomik takvimde; Merkezi Hükumet Bütçe Dengesi gerçekleşmelerini izledik. Nisan ayında 338,7 milyar TL’lik açık verilirken, ilk dört ayın bütçe açığı 758,8 milyar TL olarak gerçekleşti. Önceki gün açıklanan yılın ikinci Enflasyon Raporu’na dair yankılar devam ederken, bu bağlamda haftanın son işlem gününde TCMB tarafından yayımlanan Mayıs ayı Piyasa Katılımcıları Anketi’nin sonuçları kritikti. Cari yıl sonu için ‘senelik manşet enflasyon’ beklentisi yüzde 27,53’den yüzde 28,94’e yükselirken, yine yıl sonu için TCMB’nin politika faizi tahmininin yüzde 32,94’den yüzde 33,96’ya yükselmesi ve ilk iki PPK toplantısında faizin sabit kalacağının öngörülmesiyle risk iştahı daraldı. Jeopolitik tarafta, önceki akşam Trump’tan gelen: ‘’İran’a karşı sabrım tükeniyor’’ ve İsrail Savunma Bakanı Yisrael Katz’ın: ‘’İran’daki işimiz bitmedi’’ şeklindeki tehditkar açıklamaları da, hafta sonunda olası bir savaş riskini artırarak enflasyon/tahvil piyasası fiyatlamalarıyla TL varlıklarını baskıladı.

Küresel tarafta ise, son işlem gününde; ABD Başkanı Donald Trump’ın, Çin Devlet Başkanı Xi Jinping ile gerçekleştirdiği ziyaret ve İran konusuna dair açıklamalarını öncelikli olarak izledik. Çin ile verimli toplantılar gerçekleştirdiklerini, Boeing ve Amerikan çiftçileri için büyük anlaşmalar yaptıklarını açıklayan Trump’ın, iki ülke arasında ihtilaf konusu olan Tayvan’a dair Xi’ye herhangi bir söz vermediğini belirtmesi dikkat çekti. İran konusunda yaptığı açıklamalarda ise, önceki akşam deklare ettiği sabrının tükenmekte olduğuna dair söyleminin yerine: ‘’İran'ın nükleer programını 20 yıl askıya almasını kabul edebilirim, ancak bu gerçek bir taahhüt olmalı’’ yönündeki beyanı ile iki ülke arasında bir anlaşma yapılması olasılığına kapıyı açık bırakmayı tercih etti.

İran tarafında Dışişleri Bakanı Abbas Arakçı’nın: ABD’nin müzakerelerde çelişkili bir tutum sergilemesinin, tereddüt ve güven kaybına neden olduğu vurgusu ön plana çıkarken, ABD’nin askeri seçeneklerinden çözüm bulamayacağı gerçeği ile yüzleşmesi gerektiği söylemi de önemliydi. Tüm bu açıklamaların gölgesinde jeopolitik risklere dair devam eden belirsizliklerin petrol fiyatlarını yüksek seviyelerde tutması ve Nisan ayı enflasyon rakamlarında oluşan yukarı yönlü ivmenin merkez bankalarını faiz artırımına itebileceğine dair beklentiler, majör ekonomilerin tahvillerinde bir satış baskısına neden olurken; bu tahvillerin faizlerini yukarı çekerek, Cuma günü küresel çapta risk alma iştahında daralmaya neden oldu.

Yeni haftaya, ABD Başkanı Donald Trump’ın: İran’ın, Hürmüz Boğazı konusunda derhal ve hızlıca hareket etmesi gerektiğini söylemesi ve olası bir saldırı için saatin işlediğini ima etmesinin yankılarıyla başladık. Yine, Asya seansında açıklanan kritik Çin verilerinde (Sanayi Üretimi, Sabit Varlık Yatırımları, Perakende Satışlar) bozulma da piyasalar açısından tedirginlik unsuru olmakta. Bu kapsamda, ABD ve Avrupa vadeli endeksleri ile Asya-Pasifik borsaları şu an için büyük oranda negatif bir seyir izliyor. BİST100 endeksinin de, güne satıcılı bir başlangıç yapmasını bekliyoruz. Yurt içi ekonomik takvimde; Mayıs ayının Tüketici Güven Endeksi ve 1. Çeyreğin İşgücü İstatistikleri takip edilecek. Küresel tarafta ise, verilerden ziyade jeopolitik gündeme dair haber akışları kritik olacak.

BİST-100: Endeks, son işlem gününü; 14.367 seviyesinden negatif tamamladı. Küresel risk iştahındaki daralmayla yeni güne de satıcılı bir başlangıç beklediğimiz endekste, 14.240-14.180 destek bariyerini ilk etapta dikkatle takipte olacağız. Öyle ki, 14.180’ın altına kalıcılıkla inilmesi durumunda; teknik olarak satış baskısı derinleşebileceği gibi, 14.240 üzerinde tutunma sağlanması halinde ise; teknik olarak yukarı yönlü ataklar ön plana çıkabilir. Diğer taraftan, güne doğrudan alıcılı bir başlangıç yapılması durumunda izlenebilecek kritik noktalarımız; şu an için 14.460 ve 14.650 civarlarından geçen 21 ve 9 günlük EMA (üssel hareketli ortalama) seviyeleri olacak.

VİOP BİST-30 Yakın Vade Kontratı: Yakın vadeli kontratta da, son işlem gününü satıcılı noktaladık. 16.780 seviyesinden kapanış sonrasında, yeni güne de negatif işlemlerle başlanması durumunda; 16.610, 16.560 ve 16.460 teknik destek seviyelerini takip edeceğiz. Diğer yandan, güne yukarı yönlü ataklarla başlangıç gerçekleştirilmesi halinde ise; 16.935 ve 17.200 direnç seviyeleri kritik olacak.

Dolar/TL (USDTRY): Son işlem gününü 45,49 TL civarından alıcılı tamamlayan kurda, yeni günde de şu an için 45,57 düzeyinden yukarı yönlü fiyatlama hakim. Günün devamında 45,49 seviyesi pivot olarak takip edilebilir. Buranın üzerinde kalıcılık sağlanması durumunda; teknik olarak alım ağırlıklı işlemler devam edebileceği gibi, bu seviyenin altına yerleşilmesi halinde ise; teknik olarak geri çekilmeler gündeme gelebilir.''